BUIDL币是基于区块链技术的新型数字货币，其概念源自对传统BUILD（建设）理念的延伸，强调在加密领域中的实际应用与价值创造。该币种最初由DFOhub项目于2020年推出，作为去中心化弹性组织（DFO）的治理代币，通过智能合约框架实现链上资产的民主化管理和分配。BUIDL币的命名反映了其核心精神——鼓励开发者与投资者将重心放在区块链生态的实质性建设上，而非短期投机。RWA（真实世界资产）代币化浪潮的兴起，BUIDL币逐渐演变为连接传统金融与去中心化金融（DeFi）的重要媒介，尤其在贝莱德等机构推出的代币化基金BUIDL（BlackRockUSDInstitutionalDigitalLiquidityFund）中，其名称的巧合进一步强化了市场对“建设性金融”概念的关注。
BUIDL币展现出与传统金融深度融合的趋势。根据行业数据，全球RWA市场规模预计2030年将达16.1万亿美元，占GDP的10%，而BUIDL币依托的技术框架正成为这一领域的关键基础设施。贝莱德的BUIDL基金通过代币化美国国债，管理规模已突破24亿美元，其中90%以上资产托管于以太坊链上，证明了机构对链上资产合规化的认可。这种趋势为BUIDL币的应用拓展提供了巨大空间，尤其是在跨境支付、供应链金融等领域，其技术可扩展性能够满足高频交易和复杂合约的需求。波士顿咨询公司预测，未来五年内，代币化资产将覆盖房地产、私人信贷等多元场景，而BUIDL币的智能合约机制将显著提升这些资产的流动性和透明度。
市场优势上，BUIDL币的核心竞争力在于其合规性与技术协同。不同于多数匿名加密货币，BUIDL币通过与Securitize等受监管平台合作，实现了白名单地址流转和KYC/AML合规要求，极大降低了机构参与门槛。贝莱德BUIDL基金仅允许合格投资者通过认证钱包持有代币，并支持每日法币赎回，这种设计既保留了区块链的即时结算特性，又符合传统金融的监管框架。BUIDL币的底层技术兼容多链生态（如以太坊、Solana），交易速度可达每秒千笔以上，且手续费仅为传统证券清算成本的1/10。这种高效低成本的特性使其在稳定币抵押、衍生品交易等场景中具备显著优势，甚至被富兰克林邓普顿等机构纳入货币市场基金储备。
使用场景方面，BUIDL币已渗透至多个高价值领域。在房地产代币化中，美国RealT项目通过BUIDL类协议将房产所有权分割为52.1美元/份的代币，投资者可实时收取租金收益；在私人信贷市场，Figure平台利用BUIDL技术将中小企业贷款打包为链上资产，年化利率达9.74%，规模超152亿美元。香港金管局推出的“数码债”试点中，朗新科技与蚂蚁数科合作完成1亿元新能源RWA融资，验证了BUIDL模式在绿色金融中的潜力。更前沿的应用包括OpenAI等未上市公司的股权代币化，Robinhood借此服务推动股价单月暴涨41.54%，进一步凸显了BUIDL币在资产普惠化中的革新作用。
行业评价普遍认为，BUIDL币代表了“金融工程2.0”的方向。贝莱德CEO拉里·芬克曾公开表示，代币化资产是金融市场的下一代形态，而BUIDL基金的成功印证了这一判断。加密分析师BUIDL币的独特之处在于其“双轨制”设计：既保留了DeFi的开放性和可编程性，又通过SPV架构和银行级托管（如纽约梅隆银行）确保了资产安全。Circle已将90%的USDC储备置换为BUIDL基金份额，以提升链上透明度。这种混合模式被《经济学人》评为“传统金融与加密生态的最优解”，而摩根大通等机构已开始测试类似JPMCoin的稳定币项目，进一步巩固了BUIDL币的行业标杆地位。
